最近中興通訊停擺事件，把中國半導(dǎo)體行業(yè)“缺芯”的現(xiàn)實(shí)推向了高潮。許多專家學(xué)者為此痛心疾首，在媒體上不斷呼吁政府要不惜一切代價(jià)發(fā)展芯片產(chǎn)業(yè)，希望中國政府拿出上世紀(jì)六十年代勒緊褲腰成功研制兩彈一星的舉措，支持芯片產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，突破中國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)缺芯的瓶頸。

瞬間芯片的研發(fā)和制造成為可以把豬吹上天的新風(fēng)口。芯片業(yè)在中國成為各級(jí)政府和私人投資者的新寵兒。過去幾個(gè)星期，中國股市里只要和芯片沾親帶故的股票，都受到投資者的追捧一路飄紅。

“中國每年進(jìn)口2千多億美元的芯片，芯片的進(jìn)口已經(jīng)超過石油，白白浪費(fèi)了國家寶貴的外匯資源”。這是除了“不讓美國卡脖子”論點(diǎn)外，最具有蠱惑力的支持中國政府重金打造芯片產(chǎn)業(yè)的“警世恒言”。根據(jù)聯(lián)合國貿(mào)易統(tǒng)計(jì)，中國在2016年進(jìn)口了2276億美元的電子集成線路板(Electronic Integrated Circuits)。不考慮走私的話，中國所有進(jìn)口的各類芯片都應(yīng)該包含在這里。這個(gè)進(jìn)口數(shù)額的確超過了中國的原油進(jìn)口。

然而，這看似天文數(shù)字的2276億美元芯片進(jìn)口，大部分與中國本土市場需求無關(guān)。中國成為全世界第一大芯片進(jìn)口國，是由其在全球信息技術(shù)產(chǎn)品價(jià)值鏈的地位決定的。中國過去40年出口帶動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略和鼓勵(lì)出口導(dǎo)向外商投資政策，已經(jīng)把中國變成了信息技術(shù)產(chǎn)品全球價(jià)值鏈的組裝中心。所有在中國組裝最終遠(yuǎn)銷美國，日本，歐盟等市場的信息技術(shù)產(chǎn)品所必須的芯片，都要先運(yùn)往中國，然后再隨最終組裝好的制成品一起被出口到第三國市場。

盡管這些產(chǎn)品中使用的芯片要先被進(jìn)口到中國，但是，它們與中國國內(nèi)市場對芯片的需求，沒有一毛錢關(guān)系。例如，在中國組裝然后出口到美國的惠普電腦里使用的因特爾CPU，在中國由富士康組裝然后出口到美國的蘋果手機(jī)里的芯片，代表的是美國消費(fèi)者的需求，不是中國消費(fèi)者的需求。

這種先到中國“一日游”，然后轉(zhuǎn)往第三國市場的芯片進(jìn)口，在中國整體芯片進(jìn)口中占有的份額是巨大的。2016年中國出口了13億部手機(jī)，是國內(nèi)手機(jī)消費(fèi)量的2倍之多。因此，用于出口手機(jī)上的進(jìn)口芯片，要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于國內(nèi)消費(fèi)者使用的手機(jī)內(nèi)的進(jìn)口芯片。

電腦是另一個(gè)大量使用進(jìn)口芯片的產(chǎn)品。個(gè)人電腦中的CPU完全由美國公司Intel和AMD壟斷。中國組裝出口的個(gè)人電腦已經(jīng)占到全世界個(gè)人電腦出口量的90%以上，2016年中國出口的筆記本電腦達(dá)到2.7億臺(tái)，遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于國內(nèi)市場筆記本電腦的銷售。同年中國還出口了5.7億臺(tái)數(shù)碼相機(jī)和攝像機(jī)。因此，中國從海外進(jìn)口的芯片，更多代表的是海外市場的需求， 而不是本土市場的需求。

信息技術(shù)產(chǎn)品的生產(chǎn)和貿(mào)易早已經(jīng)進(jìn)入價(jià)值鏈時(shí)代。分析中國本土市場對進(jìn)口芯片的需求，要透過全球價(jià)值鏈來了解最終需求來自哪里，不要被表面的進(jìn)口數(shù)據(jù)迷惑。這同要求把中國對美貿(mào)易順差中來源于第三國的附加值剔除掉，是一個(gè)道理。

在信息技術(shù)產(chǎn)品全球價(jià)值鏈上，中國的許多企業(yè)僅僅是處于價(jià)值鏈頂端的外國跨國公司的代工廠。因此，為芯片買單的是這些把組裝工序外包給中國的跨國公司。國內(nèi)做代工的企業(yè)并沒有“浪費(fèi)”中國“寶貴”的外匯。例如，富士康是中國境內(nèi)蘋果公司最大的代工企業(yè)。直接為蘋果產(chǎn)品需要的芯片買單的是蘋果公司，而不是富士康。

以“進(jìn)口2000億美元”芯片為中國未來芯片產(chǎn)業(yè)畫一個(gè)大餅，呼吁國家不惜一切代價(jià)大力投資芯片產(chǎn)業(yè)的一個(gè)潛臺(tái)詞是“進(jìn)口替代”，期望未來國產(chǎn)芯片替代進(jìn)口芯片。二戰(zhàn)后曾經(jīng)流行的“進(jìn)口替代”已被證明是一個(gè)錯(cuò)誤的發(fā)展戰(zhàn)略。拉丁美洲的巴西，阿根廷，墨西哥，亞洲的印度，以及改革開放前的中國，都為實(shí)施“進(jìn)口替代”發(fā)展戰(zhàn)略付出了高昂的代價(jià)。經(jīng)過40年的改革開放，中國已經(jīng)融入了全球經(jīng)濟(jì)體。中國制造業(yè)，特別是信息技術(shù)產(chǎn)品制造行業(yè)，已經(jīng)嵌入了全球價(jià)值鏈，與外國的企業(yè)實(shí)現(xiàn)了在同一行業(yè)上更為細(xì)致的具體任務(wù)分工。這個(gè)現(xiàn)實(shí)狀況是不可逆的。

最近幾年中國本土手機(jī)品牌華為，小米，OPPO等在國內(nèi)外市場的成功，得益于這些企業(yè)按照全球價(jià)值鏈的邏輯來生產(chǎn)，銷售和打造自己的品牌。位列全球5大手機(jī)品牌之一的OPPO，仿照蘋果公司的做法在其手機(jī)的背后印著“Designed by OPPO, Assembled in China”。這些企業(yè)不是花費(fèi)重金打造芯片，而是揚(yáng)長避短發(fā)揮自身在制造成本上的比較優(yōu)勢，利用低價(jià)格和在國內(nèi)市場上覆蓋面極廣的銷售網(wǎng)絡(luò)與跨國公司競爭。

在手機(jī)研發(fā)上則側(cè)重于外觀設(shè)計(jì)和應(yīng)用功能，例如照相和聽音樂，以突出個(gè)性化和與外國品牌的不同來吸引消費(fèi)者。中國本土品牌在國內(nèi)市場的占有率目前已經(jīng)超過85%，幾乎把全球手機(jī)第一大品牌三星手機(jī)趕出中國市場。這一事實(shí)說明，按照全球價(jià)值鏈邏輯發(fā)展中國手機(jī)產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略是成功的。

中興通訊受到美國制裁，是因?yàn)橹信d通訊在錯(cuò)誤的時(shí)間，錯(cuò)誤的地點(diǎn)，做出了錯(cuò)的事。中興公司為何要冒如此大的風(fēng)險(xiǎn)，給應(yīng)該受懲罰的39員工發(fā)獎(jiǎng)金？這是中興管理層應(yīng)該反思的，并且給股民解釋的。目前使用美國公司芯片的其它中國通訊公司，例如華為， 小米，OPPO等依然運(yùn)作正常，安然無恙。